又有基金经理利用未公开信息明示、暗示他人交易！申辩理由未被采纳，被罚100万元

近日，天津证监局公告，对王宇恒利用未公开信息交易行为进行了立案调查。经查明，王宇恒存在利用未公开信息明示、暗示张某从事相关交易活动的违法事实。值得一提的是，王宇恒提出了多项申辩理由，不过未被采纳，最终被罚100万元。《每日经济新闻》记者注意到，2015年5月20日，王宇恒入职某基金公司。2022年5月28日~2023年12月27日，王宇恒担任该基金公司基金经理。按照姓名、任职时间等相关信息进行匹配，刚好与嘉实创新先锋混合原基金经理王宇恒相一致。利用未公开信息明示、暗示他人交易12月18日，天津证监局披露了一则行政处罚决定书。天津证监局表示，对王宇恒利用未公开信息交易行为进行了立案调查，并于2024年12月3日举行了听证会，现已调查、办理终结。经查明，王宇恒存在利用未公开信息明示、暗示张某从事相关交易活动的违法事实。具体来看，决定书提及，2015年5月20日，王宇恒入职某基金公司。2022年5月28日~2023年12月27日，王宇恒担任该基金公司基金经理。2022年5月28日~2023年11月2日，王宇恒负责某基金投资指令下达等日常投资管理工作，知悉该基金投资决策、交易执行、持仓数量及变化、交易动向等未公开信息。根据姓名、任职时间等公开信息进行匹配，可以发现，刚好与嘉实创新先锋混合原基金经理王宇恒相一致。该基金的公告显示，王宇恒因个人原因，于2023年12月27日离任嘉实创新先锋混合的基金经理。决定书还显示，王宇恒与张某于2019年相识，2020年~2023年11月2日频繁通过微信等通讯工具交流，交流内容涵盖行业信息、技术动向、公司基本面、个股等。此外，二人还存在互相介绍投资、合作项目以及资金换汇等行为。2022年5月28日~2023年11月2日，王宇恒通过微信聊天方式，明示、暗示张某交易7只股票，张某操作“张某”招商证券账户交易上述股票，致使相关交易与王宇恒管理的基金发生趋同。申辩理由未被采纳，被罚100万元记者注意到，在听证过程中，王宇恒还提出了多项申辩意见，具体如下：其一，王宇恒主观上没有利用基金财产“拾轿子”的目的，客观上无收益，与利用未公开信息交易行为有本质区别。王宇恒与张某的聊天系职务需要，是为实现基金资产的更大收益。其二，王宇恒与张某的聊天内容均为股票相关行业信息及相关推测性观点，不属于未公开信息。其三，张某是资深科技投资人，拥有广阔信息源和行业资源，足以独立作出交易决策，王宇恒与张某的聊天未对后者的交易决策产生影响，交易趋同属于概率事件。其四，王宇恒为基金财产增值作出巨大贡献，不存在严重危害金融安全和投资者权益等严重情节，拟作出的处罚过重，缺乏事实和法律依据。不过，经复核，天津证监局认为，张某的趋同交易行为与王宇恒的明示、暗示行为具有因果关系。张某账户交易的整体趋同比例在王宇恒任职期间显著提高，交易趋同明显异常。对于案涉7只股票，王宇恒获取相关未公开信息的时间、王宇恒与张某聊天谈及相关股票的时间、张某从事相关交易的时间存在关联性。至于张某作为行业人士是否有自己专业判断、王宇恒意见是否为张某实施决策的唯一信息，不影响案件违法事实的认定。最终，天津证监局对王宇恒的申辩意见不予采纳。根据相关规定，决定对王宇恒处以100万元罚款。